智能投顾服务开启公募基金新篇章

近日，由中国证券投资基金年鉴主办的“2016基金营销拓展研讨会暨纪念开放式基金15周年”在京召开。研讨会以“新时代、新格局、新未来”为主题，总结研讨了开放式基金15年的发展成果与面临的挑战。天弘基金产品部总经理李骏应邀出席，在研讨会的闭幕演讲中，对海外智能投顾市场的发展经验进行了分析，并对我国智能投顾市场的未来发展趋势进行了深度解读。李骏表示，与美国相比，中国的智能投顾爆发力更强，尤其是今年以来智能投顾热潮的出现，以及投资者表现出的极大兴趣，意味着智能投顾服务将开启公募基金新篇章。

李骏表示，在天弘基金看来，智能投顾是基于公募基金产品，运用组合策略等方式，针对客户具体需求，借助电商技术和大数据技术等新技术，将投资顾问服务模式化、产品化，并以良好的用户体验进行在线呈现的产品和营销服务方式。作为基金产品营销服务模式的一种创新，智能投顾主要有以下三个特点：一是针对具体、个别需求的个性化服务;二是可识别，可回溯，可交易;三是广开源，可试错。

智能投顾最重要的一环是择时交易，这意味着要求赎回费必须较低，因此发展智能投顾业务，首先需要低成本的工具型产品。李骏认为，这类工具型产品应该是可认知、可重复、可归因的简单清晰产品。为解决这一产品工具问题，2015年天弘基金布局了“容易宝”指数基金系列，涵盖宽基指数、行业和主题指数等19只指数基金，覆盖了市场最主流的指数，且费率较低，同时具备A、C两类份额，可以满足不同投资的需求。据李骏介绍，同一交易频次的情况下，容易宝C类份额的交易成本低于行业其它C类份额近40%。依托“容易宝”指数基金系列，以及货币基金、债券基金，权益类基金和有效的IT运营能力，天弘基金为智能投顾业务布局提供了低成本、便利、覆盖较全的底层工具池。

李骏表示，智能投顾将给基金产品创造打开一个新的空间，促进基金产品本身的优化，比如明确风险收益特征，可以针对客户的需求提供服务，这才是最关键，也是最迫切的。同时，智能投顾也将促进各类资管行业参与的热情，建立新型的机构互相之间的合作模式。